Poul Lyager blev født den 31. maj 1918 i Kvissel, Aasted sogn i Nordjylland. Han blev i 1941 uddannet som cand. polyt., hvorefter han blev ansat ved Københavns kommunes Byplanskontor afbrudt af ansættelse 1945-1947 i Egnplanskontoret for Storkøbenhavn, og i 1950-1951 ved Statsministeriets Grønlandsdepartement.
Fra 1961 var han ansat som afdelings ingeniør ved København kommunes Generalplankontor (3. Byplanafdeling). Afdelingen udarbejdede dispositionsplaner for større byområder og behandlede herunder planerne for cityudviklingen og de større centre, principper for byfornyelse og sanering samt parkområdernes fordeling. Der blev også udarbejdet planer for hovedtrafiklinierne og gadenettets differentiering, alt indpasset i helhedsplanen. Poul Lyager drev han sin egen tegnestue 1965-1977 og var projektleder for ´City Plan West´, alternative principforslag til omdannelse af Indre Vesterbro (1968). Han var medlem af Statens Samfundsvidenskabelige Forskningsråd 1974-1976. Han skrev i 1992 Københavnske Generalplantilløb 1931-1958.